Patria Investments Ltd

PAX

Cena:

Valuace

Růst

Zdraví

Souhrn Finanční data Pro investory Dokumenty Předpovědi Dividendy Zisky Návštěvnost webu DCF model

Souhrn

Finanční data

Pro investory

Dokumenty

Předpovědi

Dividendy

Zisky

Návštěvnost webu

DCF model

Stáhnout finanční data do tabulky

Používají profesionální investoři na DCF modelování

Tato prémiová funkce je dostupná pouze pro členství Ultra. Pokud si ji chcete vyzkoušet, vyhledejte akcii "Apple"

Kapitalizace

1,6 mld.

Obrat

428 mil.

Zisk

70 mil.

Aktiva

1,8 mld.

ROE

13 %

ROA

7 %

25,5

4,2

Cena 1R

9-18

⌀ Cena

13.86

Dividenda

5,58 %

Dluh

345 mil.

Nadcházející oznámení zisků

3. listopadu 2026

Poslední dividenda

10. srpna 2026

Nejnovější články

Před 88 dny

Patria zvýšila zisk z poplatků o 24 %, míří ke splnění celoročního výhledu

Správce alternativních investic Patria Investments vykázal za druhé čtvrtletí zisk z poplatků za správu (stabilní příjem nezávislý na výkonnosti fondů) ve výši 57,1 milionu dolarů. To je o 24 % víc než loni. Objem spravovaných aktiv, ze kterých firma poplatky vybírá, vzrostl o 32 % na 48,9 miliardy dolarů.

Za čtvrtletí firma získala od klientů nové peníze ve výši 2,3 miliardy dolarů, od začátku roku už 4,5 miliardy dolarů. Podle vedení je na dobré cestě splnit celoroční výhled zisku z poplatků 225 až 245 milionů dolarů.

Zisk na akcii k rozdělení akcionářům (ukazatel toho, kolik peněz může firma reálně vyplatit) dosáhl 0,32 dolaru, o 31 % víc než loni. Patria vyplatí čtvrtletní dividendu 0,1625 dolaru na akcii akcionářům evidovaným k 10. srpnu 2026.

Zdroj: globenewswire.com

AI Shrnutí

Investiční teze

Patria vydělává hlavně na poplatcích za správu alternativních aktiv, takže investiční příběh stojí méně na jednom povedeném exitu a víc na tom, zda dokáže dál nabírat kapitál do fondů s dlouhou životností. Firma je silná hlavně v Latinské Americe, kde působí v private equity, infrastruktuře, private creditu a realitách, a postupně si rozšiřuje záběr i přes evropské vztahy s fondovými manažery. Poslední kvartál ukázal slušné tempo fundraisingu a růst fee-earning AUM, tedy aktiv, ze kterých už plynou manažerské poplatky. To je pro kvalitu zisku důležitější než samotné účetní EPS, které může krátkodobě kolísat podle realizovaných investic, nákladů a načasování výstupů z fondů. Akvizice WP Global Partners zároveň posouvá Patrii směrem k širší platformě, nejen čistě latinskoamerickému správci. Trh firmu aktuálně neoceňuje jako bezrizikový růstový příběh: odhadované P/E pro rok 2026 je kolem 16,3× a pro rok 2027 asi 11,5×. To naznačuje, že investoři věří růstu poplatkových výnosů, ale zároveň dávají slevu za cykličnost realizací, expozici na rozvíjející se trhy a menší měřítko proti globálním alternativním správcům.

Aktuální dění

čvn 2026

Společnost oznámila změny v představenstvu s účinností od 12. června 2026. Pro investory je to relevantní hlavně proto, že Patria je stále výrazně řízená důvěrou ve vedení a schopností držet vztahy s institucionálními investory.

kvě 2026

Patria zveřejnila výsledky za první kvartál 2026 a potvrdila silný začátek roku ve fundraisingu i růstu aktiv generujících poplatky. Management zároveň udržel celoroční cíle pro fee-related earnings, tedy zisk z poplatkového byznysu.

dub 2026

Firma dokončila akvizici WP Global Partners. Tento krok rozšiřuje její dosah v oblasti fondových vztahů a sekundárních či partnerských strategií mimo čistě latinskoamerické jádro.

úno 2026

Patria začala připravovat další generaci své latinskoamerické private credit strategie. Téma soukromého úvěrování je pro firmu důležité, protože v regionu může těžit z omezené dostupnosti bankovního financování pro středně velké podniky.

Bulls say

• Patria má dobrou pozici v regionech a segmentech, kde je konkurence globálních obrů méně přímočará. Lokální síť, znalost regulace a přístup k rodinným firmám či infrastrukturním projektům mohou být praktickou výhodou, kterou nelze rychle koupit.

• Poplatkový model dává firmě relativně předvídatelnější základ zisku než klasické investování z vlastní bilance. Pokud roste fee-earning AUM, tedy aktiva generující manažerské poplatky, roste i kvalita a opakovatelnost výnosů.

• Rozšiřování přes private credit a platformu WP Global Partners snižuje závislost na jednom regionu a jedné třídě aktiv. Firma se tím může postupně stát širším správcem alternativ, ne jen specialistou na latinskoamerické private equity.

Zamčeno pro vyšší členství

Bears say

• Výsledky mohou působit nevyrovnaně, protože část ekonomiky firmy závisí na načasování prodejů portfoliových firem a výkonnostních poplatků. Když jsou trhy pro exity slabé, účetní zisk i nálada investorů se mohou zhoršit rychleji než samotný základní byznys.

• Latinská Amerika nabízí růst, ale nese měnové, politické a regulatorní riziko. I dobré investiční výsledky mohou být pro akcionáře částečně znehodnoceny horším sentimentem vůči regionu.

• Akvizice a rozšiřování platformy zvyšují strategický potenciál, ale také nároky na integraci. Pokud se nové týmy nepodaří dobře zapojit do fundraisingu a distribuce, trh může začít zpochybňovat, zda růst mimo hlavní domovský trh skutečně vytváří hodnotu.

Zamčeno pro vyšší členství

Profil akcie

Patria Investments Limited působí jako soukromá tržní investiční společnost zaměřená na investice v Latinské Americe. Společnost nabízí investorům služby v oblasti správy aktiv se zaměřením na fondy soukromého kapitálu, fondy rozvoje infrastruktury, fondy spoluinvestování, konstruktivistické akciové fondy a realitní a úvěrové fondy. Patria Investments Limited byla založena v roce 1994 a má sídlo v Grand Cayman na Kajmanských ostrovech.

SektorFinancial Services

OdvětvíAsset Management

Počet zaměstnanců548

Na burze od22. ledna 2021

AdresaOne Harbor Driver

CEOAlexandre Saigh

Webwww.patria.com